Что показывает коэффициент быстрой ликвидности?

Для того чтобы поддерживать уровень своей платежеспособности на определенной отметке, каждому предприятию необходимо грамотно управлять активами и пассивами.

Эффективность хозяйственной деятельности зависит от соотношения между текущими финансовыми ресурсами и денежными обязательствами перед контрагентами. При проведении анализа эффективности использования денежных средств применяются различные экономические инструменты.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула по балансу

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

В данной статье мы предлагаем рассмотреть вопрос о том, как используется формула коэффициента срочной ликвидности.

Коэффициент срочной ликвидности — финансовый коэффициент, равный отношению высоколиквидных текущих активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам).

Что такое коэффициент быстрой ликвидности

Коэффициент быстрой ликвидности позволяет определить, какую часть финансовых обязательств компания может закрыть в течение короткого промежутка времени за счет использования имеющихся ресурсов.

Для того чтобы рассмотреть динамику изменений этого индикатора, необходимо учитывать в расчетах определенный временной отрезок. Результаты подобных вычислений представляют интерес для партнеров компании, выступающих в роли кредиторов.

Довольно часто, подобную оценку проводят сами работники компании для того, чтобы узнать текущее финансовое состояние фирмы. Достоверность полученной информации зависит от актуальности сведений, лежащих в основе расчетов.

Исходная информация, использующаяся в подобных расчетах, берется из финансовой отчетности и бухгалтерского баланса. Как правило, аналитики используют разделы, где фиксируется объем краткосрочных обязательств и уровень оборотных средств.

В том случае, когда реальная скорость реализации активов не соответствует составленным прогнозам, результаты анализа могут исказиться. Многие специалисты в сфере многофакторного анализа рекомендуют перед составлением расчетов проверять качество используемых данных. По мнению экспертов, данные сомнительного характера должны быть исключены из расчетов.

Факторы, влияющие на уровень показателя

Динамика рассматриваемого индикатора зависит от многих факторов, которые имеют непосредственное воздействие на финансовое положение самой компании.

Все факторы, обладающие влиянием на материальное состояние фирмы, можно разделить на две отдельных группы. В первую группу входят внешние факторы, которые невозможно устранить силами конкретной компании.

Это означает, что руководство компании не может снизить силу воздействия этих факторов. К этой категории можно отнести изменения в политике государства, падение экономики и другие проблемы, связанные с развитием рынка.

Помимо этого, необходимо учитывать социальные особенности конкретного региона. Необходимость учета этого фактора объясняется тем, что потребительские нужды жителей южных городов отличаются от потребностей населения Крайнего Севера.

Ко второй группе относятся внутренние факторы, возникающие внутри компании. Эти факторы имеют непосредственную связь с хозяйственной деятельностью фирмы. Большая часть негативных факторов возникает в результате различных ошибок, допущенных личным составом. Платежеспособность каждой компании зависит от следующих факторов:

  1. Размер собственного капитала.
  2. Наличие свободных финансовых ресурсов.
  3. Объем затрат на поддержание рабочего процесса.
  4. Охваченный объем рынка.

Помимо всего вышеперечисленного, необходимо учитывать соотношение постоянных и переменных затрат, а также структуру товаров, производимых конкретным предприятием.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Как рассчитать коэффициент

Коэффициент быстрой ликвидности показывает, насколько быстро компания может погасить текущую задолженность, имеющую краткосрочный характер.

При составлении подобных расчетов учитываются различные данные, взятые из финансовых отчетов. Ниже мы предлагаем рассмотреть порядок составления вычислений.

Задачи проведения анализа

Главной целью подобного анализа бизнеса является проверка и контроль использования финансовых ресурсов. В задачу человека, проводящего данное мероприятие, входит оценка ликвидности баланса и оборотных средств. Помимо этого, составляется прогноз изменения платежеспособности компании на будущие периоды.

При проведении данных мероприятий очень важно учитывать методы, которые будут использоваться с целью минимизации влияния неблагоприятных факторов.

Для того чтобы проанализировать баланс компании, необходимо определить уровень соотношения оборотных активов с финансовыми обязательствами. Для того чтобы оптимизировать этот процесс, формируется аналитический баланс, состоящий из нескольких отдельных категорий.

Категории активов

Все балансовые активы, принадлежащие каждой компании, можно разделить на четыре отдельных группы, каждой из которых свойственен определенный уровень ликвидности. В первую группу входят активы, имеющие абсолютную ликвидность.

Такими активами принято считать финансовые средства и краткосрочные вложения. Ко второй группе относятся активы, продажа которых займет короткий промежуток времени. В эту категорию входят не только оборотные средства, но и дебиторская задолженность.

К третьей группе относятся все активы, продажа которых требует длительного отрезка времени. Это могут быть результаты незавершенного производства, входящий НДС, нераспроданные товары и имеющиеся материальные запасы.

К последней категории относятся все активы, реализация которых может сопровождаться различными сложностями. Как правило, такие активы содержатся в первом разделе бухгалтерского баланса.

Группировка пассивов

Пассивы баланса также можно разделить на несколько отдельных групп, в зависимости от их характера. В первую группу входят все обязательства компании перед контрагентами срочного характера. При составлении расчетов важно учитывать задолженность не только перед контрагентами, но и перед сотрудниками компании, а также перед различными внебюджетными структурами.

Во вторую группу входят кредитные займы и другие финансовые обязательства, имеющие краткосрочный характер. К третьей группе можно отнести финансовые обязательства, имеющие долгосрочный характер. В последнюю группу включаются пассивы в виде средств собственного капитала.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Формула расчета

Порядок вычисления рассматриваемого показателя заслуживает отдельного внимания. На сегодняшний день существует несколько различных методов определения величины коэффициента срочной ликвидности. Для начала, необходимо рассмотреть один из вариантов общей формулы расчета.

Читайте также:  Как осуществить анализ платежеспособности организации?

Для того чтобы определить величину коэффициента срочной ликвидности, необходимо прибавить к свободным денежным ресурсам сумму инвестиций краткосрочного характера вместе с общим объемом дебиторского долга. Полученную сумму следует разделить на размер краткосрочных обязательств.

Составление расчетов осуществляется по следующей формуле: «(Финансовые ресурсы + инвестиционные фонды + дебиторский долг) / финансовые обязательства краткосрочного характера».

В некоторых случаях могут возникнуть сложности с получением детального описания баланса компании. Даже при отсутствии информации о некоторых активах компании, должностные лица могут рассчитать рассматриваемый коэффициент.

При составлении подобных расчетов используется следующая формула: «(общий объем оборотных средств – материальные запасы) / объем краткосрочных обязательств».

Пример определения коэффициента

Наиболее эффективным методом составления расчетов является формула, подразумевающая использования бухгалтерского баланса. Данная формула подразумевает разбиение всех активов на несколько отдельных групп. В качестве примера рассмотрим компанию, баланс которой выглядит следующим образом:

  1. Объем запасов – десять тысяч рублей.
  2. Авансовые платежи по налогам – одна тысяча рублей.
  3. Стоимость оборотных средств – сорок три тысячи рублей.
  4. Сумма текущего долга – тридцать тысяч рублей.

Основываясь на списке, приведенном выше, можно сделать вывод об отсутствии информации, посвященной детализации активов, обладающих срочным характером.

  • В этом случае, коэффициент быстрой ликвидности рассчитывается по следующей формуле: «(43 000 – 10 000 – 1 000) / 30 000 = 1,07».

Полученный результат свидетельствует о том, что компания может погасить текущий долг за счет реализации активов, имеющих высокую ликвидность.

Анализы риска

Процесс продажи активов, принадлежащих компании, с целью возврата привлеченных денежных средств, может осложняться различными рисками. Важно отметить, что риск ликвидности активов редко учитывается при составлении вычислений.

Примером такой ситуации является уценка активов из-за необходимости их срочной продажи. В качестве примера приведем строительную компанию, которая вынуждена продать незаконченный объект.

Продажа такого объекта принесет значительно меньше средств в сравнении с реализацией объекта, введенного в эксплуатацию. По мнению экспертов, величина уровня риска равна коэффициенту ликвидности актива.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Существующий норматив коэффициента быстрой ликвидности

Нормативное значение коэффициента быстрой ликвидности установлено на отметке равной 1. Подобные результаты расчетов свидетельствуют о том, что конкретная компания сможет в течение короткого отрезка времени погасить текущую задолженность.

Результат, превышающий нормативное значение, свидетельствует об отсутствии финансовых проблем и росте предприятия.

Положительная динамика этого показателя говорит о том, что у компании имеются собственные денежные запасы, которые могут быть использованы для возврата привлеченных средств.

Важно отметить, что результаты ниже установленного норматива свидетельствует о наличии финансовых проблем. Это означает, что в конкретный отрезок времени фирма не может погасить свои обязательства перед контрагентами.

Отрицательная динамика рассматриваемого коэффициента свидетельствует о постепенном ухудшении уровня платежеспособности конкретного бизнеса. Если руководство компании не предпримет экстренные меры, то фирма окажется на грани банкротства.

В данной статье мы рассмотрели порядок расчета коэффициента срочной ликвидности. Этот показатель используется для оценки величины временного промежутка, необходимого для погашения краткосрочных займов.

Проведение подобного анализа позволяет выявить финансовое состояние фирмы и ее инвестиционную привлекательность.

Источник: https://ktovbiznese.ru/spravochnik/terminologiya/koeffitsient-srochnoj-likvidnosti-formula.html

Коэффициент быстрой ликвидности: формула по балансу

Понятие ликвидности субъекта предпринимательской деятельности применяется для оценки его способности покрыть текущие обязательства за счет собственного имущества.

Параметр позволяет оценить скорость его превращения в денежные средства. Для упрощения анализа соотношения задолженности и ресурсов компании был введен экономический индикатор в виде коэффициента срочной ликвидности.

Его значение наглядно демонстрирует эквивалент денежных средств компании, которые могут покрыть ее долги.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Что такое ликвидность

Компания считается ликвидной, если она может оперативно погасить кредиторскую задолженность за счет своих активов. Они условно разделяются на несколько групп, классифицирующихся по скорости их превращения в денежные средства.

Высоколиквидные активы компании продаются практически моментально, а чаще всего они не требуют продажи. К ним относятся краткосрочные инвестиционные вложения.

Быстроликвидные ценности реализуются быстро за счет оплаты уже оказанных услуг или проданной продукции компанией. Задолженность субъектов, получивших услуги или продукцию в кредит, обычно оперативно погашается.

К среднеликвидным активам относятся запасы компании. Ввиду своей специфичности и узконаправленной востребованности, они продаются долго, а чаще всего с потерей частичной стоимости.

Коэффициенты ликвидности

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

В основе расчета всех коэффициентов ликвидности лежат активы предприятия. Классификация экономических индикаторов осуществляется в зависимости от характеристик ценностей организации.

Активы, которые можно легко и выгодно продать, участвуют в расчете коэффициента абсолютной ликвидности.

По сумме имущественных ценностей, для которых характерна высокая и быстрая ликвидность, определяется коэффициент срочной или быстрой ликвидности. При учете в расчете всех оборотных средств можно рассчитать коэффициент текущей ликвидности.

По любому показателю, привязав его к конкретной дате или временному периоду, можно оценить уровень платежеспособности компании.

Применение коэффициента быстрой ликвидности

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Коэффициент быстрой ликвидности показывает умение субъекта предпринимательства быстро погашать краткосрочную задолженность за счет продажи высоколиквидных ценностей. Ими могут быть:

  • инвестиции краткосрочного характера;
  • денежные средства;
  • задолженность дебиторов, погашение которой ожидается во временной период, не превышающий год.
Читайте также:  Как рассчитать чистый дисконтированный доход?

Коэффициент позволяет оценить соотношение денежных средств и их эквивалентов. Для оценки характеристик предприятия, параметр широко применяется не только российскими, но и зарубежными компаниями.

Для объективного анализа уровня платежеспособности субъекта предпринимательства из общей величины оборотных активов необходимо убрать запасы, не относящиеся к категории высоколиквидных активов.

Нормативное значение коэффициента быстрой ликвидности регламентировано значением 1. Рост параметра свидетельствует о надежности предприятия и умения его руководителей оперативно решать проблемные вопросы, связанные с задолженностью перед контрагентами, займодателями и уполномоченными органами.

Слишком завышенные показатели свидетельствуют о неэффективном использовании оборотного капитала. Это означает, что у предприятия на балансе числится сумма немаленьких размеров, которая не используется.

Для оптимального функционирования и развития производства, свободные средства должны быть инвестированы в активы других компаний для извлечения из сделки дополнительной прибыли.

Срочная ликвидность

Для расчета величины текущих долгов, которые за небольшой временной период могут быть погашены за счет собственных ресурсов, применяется коэффициент срочной ликвидности.

Значение экономического показателя позволяет оценить платежеспособность субъекта предпринимательства. Параметр интересен партнерам, предоставляющим ему займы. Он также рассчитывается экономистами компании для оценки ее финансового состояния.

Актуальность полученного в результате произведенных вычислений значения определяется достоверностью исходной информации, применяемой в расчетах.

Она берется из раздела финансовой отчетности, в котором предоставлены данные о краткосрочных займах и об оборотных активах. Величина оцениваемого параметра может быть искажена при учете в расчетах активов со сниженной скоростью реализации.

К ним относятся не внушающие доверия ценные бумаги или просроченная задолженность по дебиторскому типу.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Для получения достоверного значения коэффициента, перед проведением расчетной процедуры, необходимо проанализировать качество взятых для расчета данных и оценить их актуальность. Информацию о некоторых активах лучше не указывать, особенно в ситуации, когда ожидается изменение их параметров до базового значения.

Как рассчитать

Формула коэффициента срочной ликвидности позволяет определить параметр через соотношение количества высоколиквидных и быстроликвидных активов к объему задолженности, которую необходимо погасить на протяжении года.

Сумма активов идентифицируется в денежном эквиваленте краткосрочных долгов дебиторов и финансовых инвестиций.

Коэффициент также можно рассчитать по упрощенной схеме посредством уменьшения денежного эквивалента оборотных активов на размер запасов субъекта предпринимательской деятельности. Краткосрочные обязательства в расчетах определяются в виде доли уже сформированных долгов перед кредиторами.

Рассчитывая коэффициент быстрой ликвидности, формула по балансу позволит определить более достоверную величину параметра. При определении таким способом значения экономического индикатора, необходимо разделить количество легкореализуемых активов на суммарную задолженность, выраженную в виде срочных пассивов, кредитов и краткосрочных займов.

При значении коэффициента больше единицы, предприятие считается ликвидным. Его низкие значения свидетельствуют о проблемной финансовой ситуации на предприятии.

Его руководителю можно порекомендовать проанализировать дебиторскую задолженность, провести переговоры с контрагентами с целью ее погашения. Такое решение позволит переводить часть оборотных активов в финансовые средства, используемые для расчетов со своими контрагентами.

Источник: http://101biznesplan.ru/spravochnik-predprinimatelya/terminy-i-ponyatiya/koeffitsient-srochnoj-likvidnosti-formula.html

Формула коэффициента быстрой ликвидности по балансу

Коэффициент быстрой ликвидности определяет долю текущей (краткосрочной) задолженности, которую предприниматель способен погасить путем использования собственного имущества в течение непродолжительного периода времени, обратив данное имущество в денежные средства.

Краткосрочная задолженность, по которой проводится сравнение, складывается из следующих составляющих:

  • Задолженность по краткосрочным кредитам или займам, включая проценты по долгосрочным кредитам (займу).
  • Задолженность по краткосрочным кредитам.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Формула коэффициента быстрой ликвидности

Общий расчет коэффициента быстрой ликвидности представляет собой отношение суммы быстро и высоколиквидного имущества к величине текущей (краткосрочной) задолженности.

Данные для расчета необходимо брать из бухгалтерской отчетности (баланса). Чаще всего расчет проводится за год, но могут производиться расчеты и по промежуточной отчетности.

Формула коэффициента быстрой ликвидности выглядит следующим образом: БЛ = (ДЗкр + ДС + ФВкр) / (ЗСкр + КЗкр + ПО)

  • Здесь БЛ — коэффициент быстрой ликвидности;
  • ДЗкр – краткосрочная дебиторская задолженность;
  • ДС – остаток денежных средств;
  • ФВкр – краткосрочные финансовые вложения;
  • ЗСкр – остатки краткосрочных заемных средств;
  • КЗкр– краткосрочная кредиторская задолженность;
  • ПО – прочие обязательства краткосрочного характера.

При привязке показателей к номерам строк в соответствии с действующими отчетными документами, формула коэффициента быстрой ликвидности по балансу выглядит следующим образом: БЛ = (строка 1230 + строка 1240 + строка 1250) / (строка 1510 + строка 1520 + строка 1550)

  • Здесь БЛ — коэффициент быстрой ликвидности;
  • Строки:
  • 1230 – краткосрочная дебиторская задолженность;
  • 1240 – краткосрочные финансовые вложения;
  • 1250 – остатки денежных средств;
  • 1510 – остаток заемных средств (краткосрочных);
  • 1520 – краткосрочная кредиторская задолженность;
  • 1550 – прочие обязательства (краткосрочные).

Факторы быстрой ликвидности

Формула коэффициента быстрой ликвидности по балансу, рассчитанная на соответствующую дату показывает:

  • При полученном результате, который равен единице (или больше 1), можно сказать, что предприниматель способен полностью обеспечить погашение текущей задолженности за счет использования собственных средств. Если коэффициент больше единицы, то часть собственных средств даже останется в пользовании компании.
  • Если коэффициент быстрой ликвидности менее единицы, то предприятие не способно к быстрому погашению полной суммы текущей задолженности собственными средствами.
  • Результат в пределах 0,7–1 считается допустимым, если же коэффициент менее 0,7, то положение предприятие не является благоприятным.
Читайте также:  Что показывает коэффициент критической ликвидности?

Коэффициент быстрой ликвидности: формула

Динамика коэффициента быстрой ликвидности

Формула коэффициента быстрой ликвидности по балансу позволяет рассчитать коэффициенты, которые можно сравнивать в динамике, рассчитывая на разные отчетные даты.

По динамике коэффициента быстрой ликвидности можно судить о платежеспособности предприятия и ее тенденции:

  • Рост коэффициента отражает рост платежеспособности компании,
  • Уменьшение коэффициента покажет снижение платежеспособности.

Динамика коэффициента быстрой ликвидности напрямую зависит от параметров, которые включены в формулу его расчета.

Если данные, которые включены в числитель формулы (увеличение высоко- и быстроликвидных активов), ведут к росту коэффициента, то увеличение данных в знаменателе будет вызывать снижение величины коэффициента (рост текущей задолженности).

Источник: http://ru.solverbook.com/spravochnik/formuly-po-ekonomike/formula-koefficienta-bystroj-likvidnosti-po-balansu/

Коэффициент быстрой ликвидности

Коэффициент быстрой ликвидности — финансовый коэффициент, равный отношению высоколиквидных текущих активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Данными для его расчета служит бухгалтерский баланс компании.

В отличии от текущей ликвидности в составе активов не учитываются материально-производственные запасы, так как при их вынужденной реализации убытки могут быть максимальными среди всех оборотных средств.

Коэффициент быстрой ликвидности — что показывает

Коэффициент быстрой ликвидности — это более жесткая оценка ликвидности предприятия. Этот коэффициент также называется «кислотным тестом», и он рассчитывается с использованием только части текущих активов — денежных средств, легко реализуемых ценных бумаг и дебиторской задолженности, которые сопоставляются с текущими обязательствами:

Этот коэффициент показывает на сколько возможно будет погасить текущие обязательства, если положение станет действительно критическим, при этом исходят из предположения, что товарно-материальные запасы вообще не имеют никакой ликвидационной стоимости.

Для того чтобы правильно оценить данный коэффициент, необходимо установить качество ценных бумаг и дебиторской задолженности.

Покупка не внушающих доверия ценных бумаг и увеличение количества сомнительных дебиторов может создать благоприятное впечатление при расчете коэффициента быстрой ликвидности.

Но велика вероятность того, что при продаже таких ценных бумаг компания потерпит убыток, а дебиторская задолженность не будет выплачена вообще или же будет погашена через довольно большой промежуток времени, что равносильно невыплате.

Коэффициенты ликвидности представляют интерес не только для руководства предприятия, но и для внешних субъектов анализа:

  • коэффициент абсолютной ликвидности — для поставщиков сырья и материалов;
  • коэффициент быстрой ликвидности — для банков;
  • коэффициент текущей ликвидности — для инвесторов.

Общая формула для расчета коэффициента:

Kбл = Краткосрочная дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства
Текущие обязательства

Нормальное значение коэффициента попадает в диапазон 0.7-1. Однако оно может оказаться недостаточным, если большую долю ликвидных средств составляет дебиторская задолженность, часть которой трудно своевременно взыскать. В таких случаях требуется большее соотношение.

Источник: http://glavbuh-info.ru/index.php/fin/10962-2013-09-28-10-52-13

Коэффициент быстрой ликвидности (Коэффициент срочной ликвидности)

Коэффициент быстрой ликвидности (англоязычный аналог Quick Ratio, Acid Test Ratio) – индикатор краткосрочной ликвидности компании, который измеряет способность компании вовремя погасить свои краткосрочные обязательства с помощью высоколиквидных активов.

К высоколиквидным активам можно отнести денежные средства и их эквиваленты, текущие финансовые инвестиции, дебиторскую задолженность и т.д. Этот показатель похож на показатель текущей ликвидности, так как показывает уровень платежеспособности компании.

Однако показатель быстрой ликвидности является более строгим и точным, ведь позволяет исключить менее ликвидные оборотные активы.

Нормативное значение:

Оптимальное значение показателя зависит от сферы деятельности и особенностей фирмы. Норматив показателя находится в пределах 0,5-1 и выше. Такое значение указывает на то, что в компании достаточно ликвидных оборотных средств для своевременного расчета по обязательствам.

Однако, для того, чтобы сформировать точные выводы, необходимо сравнить показатель с предыдущими годами и другими компаниями в индустрии.

Бизнес, который продает товары и услуги за наличные без использования коммерческих кредитов, будет оставаться платежеспособным при относительно низком значении быстрой ликвидности.

И наоборот, если компания активно кредитует своих покупателей с помощью товарных кредитов и оборотность дебиторской задолженности является низкой, то желательным является более высокое значение показателя быстрой ликвидности (выше 1).

Направления решения проблемы нахождения показателя вне нормативных пределов

Если значение показателя является ниже нормативного, то следует работать в направлении увеличения суммы высоколиквидных активов и снижения суммы текущих активов.

Формула расчета:

  • Коэффициент быстрой ликвидности = (Сумма оборотных активов – Сумма запасов) / Текущие обязательства

Пример

Единица измерения: тыс.руб.

Баланс На 31. 12. 2016 На 31. 12. 2015
Активы
ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы 34 37
Дебиторская задолженность 15 74
Денежные средства и денежные эквиваленты 75 46
ИТОГО ПО РАЗДЕЛУ 124 157
Пассивы
КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства 100 100
Кредиторская задолженность 111 95
Прочие краткосрочные обязательства 31 41
ИТОГО ПО РАЗДЕЛУ 242 236
  • Коэффициент быстрой ликвидности (2016 г.) = (124-34)/242 = 0,37
  • Коэффициент быстрой ликвидности (2015 г.) = (157-37)/236 = 0,51

Полученные данные показывают, что в 2015 г. коэффициент быстрой ликвидности находился в пределах нормативного значения, и на каждый рубль текущих обязательств приходилось 0,51 рублей высоколиквидных оборотных активов.

В 2016 г. ситуация изменилась, и исследуемый показатель компании находился ниже нормативного значения. Это значит, что в компании были проблемы с платежеспособностью.

Источник: https://www.finalon.com/ru/slovar-ekonomicheskikh-pokazatelej/251-koeffitsient-bystroj-likvidnosti-koeffitsient-srochnoj-likvidnosti

Ссылка на основную публикацию